先物市場の不思議
先物市場で取引されるものは標準品です。あらかじめ制度により決められたものを基準として売買を行います。余談ですが、最も標準品不適格なものは国債先物取引((額面100円、利率 年6パーセント、償還期限10年)だというのは業界…
市場の動向とマーケット解説
先物市場で取引されるものは標準品です。あらかじめ制度により決められたものを基準として売買を行います。余談ですが、最も標準品不適格なものは国債先物取引((額面100円、利率 年6パーセント、償還期限10年)だというのは業界…
トレードにおける最新テクノロジーとシステム
テクニカル分析最大の欠点はタイムラグだと言えます。そもそも過去のデータをいじくっているだけですから、将来価格の予測に使うのには不十分だと言えるわけでして、どのテクニカル分析指標も、それを使って将来を100%予測することは…
現代投資理論とグローバル投資
フィボナッチ数列は、連続する二つの数値を足し合わせて、次項の数値とした数列のことをいいます。 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233・・・ この数列の配列で、任意の数…
システムトレードの検証とパフォーマンス分析
ストラテジー強化に伴う新規ストラテジーの導入について、同じタイミングで新しいシステムと古いシステムをそのまま交換してしまうというのではなく新しいシステムを導入しつつポートフォリオを強化していくというポートフォリオ調整方法…
システムトレードの検証とパフォーマンス分析
完璧なデータを揃えるのは、個人トレーダーには不可能に近いです。データベンダーの信用度は値段に比例するとも言われていますが、多少のお金を払ったとしてもデータの誤りを発見することは珍しくありません。プラットフォーム間のデータ…
市場の動向とマーケット解説
1985年にDeBontとThalerが米国株式市場において、3~5年の逆張り戦略が有効であると発表しました。一方、1993年にはJegadeeshとTitmanが6~12ヶ月の順張り戦略が有効であると発表しています。 …