ボラティリティの低下-VIX先物-

2012.01.13 システック

以前、CBOE（シカゴボードオブオプション）のボラティリティ・インデックス（VIX）というものを紹介したことがありましたが、年始より徐々にボラティリティが低下してきていることもあり、20ポイント割れが目前となってきていま…

相関係数１とヘッジの幻想

2012.01.11 システック

以下の図は先週までの日経平均終値（ブルーライン）と架空のヘッジ銘柄（レッドライン）です。二つは明らかに違うチャートですが、相関係数は１となり完全に値動きがリンクしていることを示しています。事実、架空のヘッジ銘柄は前日比の…

2012.01.09 システック

運用哲学と投資戦略をA4一枚にまとめることで自分の投資戦略がより明確になり、それに合わせて自分の投資方針に合わないトレードを回避することも可能です。運用哲学は企業理念と同じ意味を持ち、投資行動のビジョンを示します。過去に…

2012.01.06 システック

まずは価格をトレンド部分とサイクル部分に分ける作業を行います。次にトレンドとサイクルのどちらがより正確に値動きを反映しているかテストをします。双方とも※bid-ask bounceを代表とするノイズが発生していますので、…

2012.01.04 システック

Excelの乱数と並び替え機能で合成データを簡単に作ることが可能です。どこかの雑誌のアイデアがベースなのですが、忘れてしまいましたことをお許し下さい。１、まずは生データをExcelに落とし込みます。２…

2012.01.02 システック

あけましておめでとうございます。今年もよろしくお願いします。本日は、1月1日が日曜だったこともあり、ほとんどの国でマーケットは閉まっています。明日（1月3日）からは欧米マーケットが本格的に開始されるので今年も気を引き締め…